簡(jiǎn)單而言，三部委發(fā)布的光伏新政說了幾個(gè)問題：
1、補(bǔ)貼從0.37降到0.32元/瓦
2、截止今年的5月31日，10G的有補(bǔ)貼的裝機(jī)量已經(jīng)完成，今年下半年施工安裝可以，但是國(guó)家不會(huì)給國(guó)補(bǔ)。
3、地面電站繼續(xù)按照630走，國(guó)家扶貧跟領(lǐng)跑者項(xiàng)目不變。
（以下內(nèi)容授權(quán)轉(zhuǎn)載，有修改）
至于6月1日以后新投運(yùn)的分布式電站，是否可以排隊(duì)獲取2019年的補(bǔ)貼資格，2019年的補(bǔ)貼標(biāo)準(zhǔn)又是多少，2019年的分布式指標(biāo)規(guī)模是多少，目前都是未知數(shù)。
那么，讓我們分別從普通電站、全額上網(wǎng)工商業(yè)分布式和目前尚不清楚命運(yùn)的戶用光伏項(xiàng)目來做一下投資預(yù)判分析：
Q新政之前的自發(fā)自用工商業(yè)分布式的收益率是多少？
我們選取了安徽、河北、河南、江蘇、山東、山西、天津、浙江、廣東、上海等10個(gè)地區(qū)，其中浙江和上海分別有地方補(bǔ)貼0.1元/kWh3年和0.25元/kWh5年。裝機(jī)容量5MW、系統(tǒng)成本5元/W、自發(fā)自用比例70%，電費(fèi)折扣8折。他們的全資本金收益率高達(dá)11.9~18%，平均收益率也達(dá)到了15.33%，非常適合投資。
因此這些年已經(jīng)有很多的電價(jià)高、用電量大、屋頂業(yè)主信譽(yù)良好的工商業(yè)屋頂上馬了分布式光伏發(fā)電，光伏電站投資企業(yè)和屋頂業(yè)主實(shí)現(xiàn)了互惠共贏的結(jié)果。
Q如果拿到了指標(biāo)，補(bǔ)貼降了0.05元/kWh后，情況會(huì)怎樣呢？
如果有幸拿到了分布式國(guó)補(bǔ)指標(biāo)（在10GW內(nèi)或通過排隊(duì)拿到了2019年的指標(biāo)），恭喜你，補(bǔ)貼只降了5分錢。經(jīng)過我們的測(cè)算，在這10個(gè)地區(qū)如果還想保持之前的收益率，系統(tǒng)造價(jià)只需要降低0.1~0.25元/W（平均0.175元/W）即可。
事實(shí)上，以目前的組件和逆變器等主要設(shè)備的降價(jià)幅度，這種程度的系統(tǒng)成本下降早就可以覆蓋。
所以關(guān)鍵的問題不在于補(bǔ)貼降了多少，而是你是否可以拿到國(guó)補(bǔ)的指標(biāo)。就算今年擠不進(jìn)那10GW了，2019年的指標(biāo)是否可以排隊(duì)拿到，這才是大家最關(guān)心的事情。目前為止，雖然各大協(xié)會(huì)和行業(yè)大佬們輪番拜訪能源局，和主管領(lǐng)導(dǎo)討論甚歡，對(duì)于這個(gè)問題還是沒有明確的答復(fù)。
Q干脆不要補(bǔ)貼了，系統(tǒng)造價(jià)需要降多少才能做？
很多人在想，沒時(shí)間想那么多了，天知道怎樣才能拿到指標(biāo)。到底是按時(shí)間算還是按地區(qū)規(guī)?？偭靠刂扑?，等搞清楚了黃花菜都涼了，還是先找好屋頂吧，組件逆變器都降價(jià)了，不要補(bǔ)貼收益率是不是也能還可以呢？讓我們來測(cè)算一下。
如果連0.32元/kWh的補(bǔ)貼都沒有了，要想達(dá)到新政之前的項(xiàng)目收益率，系統(tǒng)造價(jià)需要下降多少呢？竟然要達(dá)到3.5~4元/W這個(gè)級(jí)別，分別下降了1~1.5元/W，平均降幅1.3元/W左右。那么系統(tǒng)造價(jià)的各個(gè)部分的下降情況起碼要達(dá)到：組件下降0.8元/W、逆變器0.1元/W、BOS 0.4元/W。
逆變器和BOS的降幅可以理解，那么組件需要下降1元/W也就意味著要從目前2.3元/W左右的價(jià)格下降到1.5元/W左右（降幅高達(dá)35%），在10年間下降了95%成本的光伏行業(yè)中，在這個(gè)基礎(chǔ)上再下降35%真的有可能嗎？答案是，真的能。讓我們來看看6月1日晚長(zhǎng)治、上饒、銅川三個(gè)技術(shù)領(lǐng)跑者企業(yè)的優(yōu)選結(jié)果，各中標(biāo)企業(yè)的技術(shù)路線和組件成本預(yù)期如下：
看到了嗎？依據(jù)這些企業(yè)的預(yù)期，到2019年的現(xiàn)在這個(gè)時(shí)候，如此高效的組件的價(jià)格也已經(jīng)到了1.5元/W以下，更何況一個(gè)275W多晶了（那個(gè)時(shí)候估計(jì)275W多晶已經(jīng)早就淡出我們的視野了）。無獨(dú)有偶，彭博新能源財(cái)經(jīng)（BNEF）的預(yù)測(cè)也表示，2018年中國(guó)多晶硅太陽能組件價(jià)格將下降34%，非常接近我們對(duì)平價(jià)的需求判斷和組件企業(yè)給出的預(yù)期數(shù)據(jù)。這也就意味著，到2019年上半年結(jié)束時(shí)，絕大部分中東部地區(qū)的自發(fā)自用余電上網(wǎng)型工商業(yè)分布式光伏項(xiàng)目將會(huì)達(dá)到平價(jià)上網(wǎng)的水平。
根據(jù)我們的經(jīng)驗(yàn)，一般一個(gè)工商業(yè)分布式光伏項(xiàng)目從開始接觸到最終并網(wǎng)投運(yùn)起碼需要6個(gè)月的時(shí)間?？紤]到春節(jié)的因素和其他不可控因素，如果想要在平價(jià)臨界點(diǎn)搶占先機(jī)，獲取優(yōu)質(zhì)資源和收益，2018年的下半年就要開始動(dòng)作了。而且和屋頂業(yè)主的合作協(xié)議一般都是有一年之內(nèi)需要開工的協(xié)定條款，所以今年下半年就切入工商業(yè)分布式領(lǐng)域，是一個(gè)非常合適的時(shí)機(jī)。
Q我的屋頂資源沒那么完美，也能做嗎？
確實(shí)，很多人的屋頂資源沒有那么高的電價(jià)，也沒有那么高的自發(fā)自用比例，也是可以做的嗎？答案是，如果你對(duì)收益率的訴求沒那么高，當(dāng)然是可以做的。畢竟，平均15%的收益率在當(dāng)今經(jīng)濟(jì)環(huán)境下顯得有點(diǎn)像奢侈品了，如果只要求8%左右收益率的話，事實(shí)上大部分的50%以上自發(fā)自用比例的工商業(yè)屋頂都是可以滿足的，只要荷載能力和屋頂業(yè)主結(jié)算電費(fèi)的信譽(yù)能夠達(dá)到風(fēng)控標(biāo)準(zhǔn)就行了。讓我們來看看昱輝CEO李仙壽總給我們做出的量化測(cè)算。
綜合電價(jià)只按0.575元/kWh（打完折以后的電價(jià)）計(jì)算，應(yīng)該算是很低的水平了（上海的家庭電價(jià)還在0.617元/kWh的水平呢），運(yùn)維成本按照0.05元/W計(jì)算也是相對(duì)比較合理的。只要系統(tǒng)造價(jià)降到4~4.5元/W的水平，收益率依然大部分高于8%，甚至有的達(dá)到了10%以上。根據(jù)剛才的價(jià)格預(yù)測(cè)來分析，這個(gè)難度并不大，很有可能在2019年的上半年就實(shí)現(xiàn)了。到那時(shí)，中國(guó)的電站投資大軍（電力央企、上市公司、基金財(cái)團(tuán)等）又要開始瘋狂掃貨了?，F(xiàn)在的大批無所適從的光伏從業(yè)者們?cè)缇屯舳虝r(shí)的傷痛開始新一輪的奮斗了。
Q平價(jià)上網(wǎng)后，市場(chǎng)的主要瓶頸是什么？
平價(jià)上網(wǎng)之后，補(bǔ)貼的獲取資格和補(bǔ)貼的支付及時(shí)性等問題不再是困擾光伏人們的障礙了，支持市場(chǎng)化交易的電力體制將會(huì)成為最大的關(guān)注點(diǎn)。試想，你擁有一個(gè)很好的屋頂資源（但用電并不多），也有一個(gè)很好的用電客戶（但沒有足夠屋頂裝光伏），想通過隔墻售電的方式滿足大家的各自需求，如果電網(wǎng)的市場(chǎng)化交易手續(xù)非常復(fù)雜，辦理時(shí)間冗長(zhǎng)，服務(wù)費(fèi)用模糊不清，技術(shù)要求極大地抬高了并網(wǎng)和交易成本，這門生意恐怕還是很難做成的。
另外，用戶側(cè)儲(chǔ)能的成本下降是否匹配分布式能源的發(fā)展需求，多能互補(bǔ)和綜合能源管理平臺(tái)的建設(shè)速度是否能夠跟上，這些也是我們?cè)谝荒旰髮?shí)現(xiàn)平價(jià)上網(wǎng)以后需要直面的現(xiàn)實(shí)問題。
在6月6日上午國(guó)家能源局新能源司與光伏行業(yè)協(xié)會(huì)部分企業(yè)代表進(jìn)行的座談會(huì)上，相關(guān)領(lǐng)導(dǎo)表示下一步國(guó)家能源局將加大電力體制改革力度，切實(shí)推動(dòng)分布式發(fā)電市場(chǎng)化交易試點(diǎn)，加快可再生能源電力配額制度的落地實(shí)施，要求電網(wǎng)企業(yè)做好光伏項(xiàng)目并網(wǎng)工作，著力擴(kuò)大光伏發(fā)電消納市場(chǎng)，減少棄光限電。我們?cè)诳吹?ldquo;加大”、“切實(shí)”、“加快”等字眼的時(shí)候心里又在嘀咕，這次應(yīng)該是真的要落地了吧？
說了那么多，其實(shí)筆者只想提醒大家一個(gè)事情，當(dāng)年西部電站的第一股浪潮結(jié)束后，大家都紛紛聚集到了中東部地面電站，后來又都擠到了分布式光伏電站，2017年以后又為戶用光伏搶破了頭，行業(yè)的進(jìn)步一直沒有停歇，每次的熱點(diǎn)轉(zhuǎn)換都會(huì)有一段時(shí)間的陣痛，在大家都抱怨沒得做了的時(shí)候，總有一個(gè)新的增長(zhǎng)點(diǎn)冒出頭來。所以真的不用擔(dān)心沒得做了，只能轉(zhuǎn)行。筆者負(fù)責(zé)任的告訴大家，平價(jià)上網(wǎng)以后的市場(chǎng)會(huì)更大，市場(chǎng)集中度提升以后的市場(chǎng)秩序也會(huì)更好，一切都在向著好的方向發(fā)展。只要你想，只有你有信心，未來全球市場(chǎng)從100GW發(fā)展到200~300GW的時(shí)候，你肯定是在花叢中笑的那一撥~
