中銀國(guó)際難主導(dǎo)阿波羅？

       對(duì)阿波羅公司的行事做合理推測(cè)，其顯然是對(duì)賽維LDK的“重組方案”不滿意，才考慮訴彭小峰破產(chǎn)以償付7550萬(wàn)美元。 

       依上述數(shù)據(jù)粗略計(jì)算，阿波羅公司的投資約占2.4億美元的21%，為5040萬(wàn)美元。在賽維LDK沒(méi)有實(shí)現(xiàn)兩年內(nèi)上市承諾的前提下，其可獲取本金以及相當(dāng)于本金23%的年化收益賠償（從2011年6月至2013年6月的兩年時(shí)間），合計(jì)7358.4萬(wàn)美元。

       但若依照賽維LDK的“重組方案”，則阿波羅公司不僅要將8.736%的優(yōu)先股（LDK Silicon）兌換成賽維LDK的股票，還要接受剩余91.264%的優(yōu)先股通過(guò)再融資，變成賽維LDK的可轉(zhuǎn)債。

       “這需要阿波羅公司對(duì)賽維LDK未來(lái)經(jīng)營(yíng)抱有極大信心。”上述知情人士向記者透露，“但如今看來(lái)，顯然他們并不看好”。

       事實(shí)上，除中銀國(guó)際阿波羅公司外，另外兩家2.4億美元股權(quán)融資的參與者——國(guó)開金融、中國(guó)建設(shè)銀行旗下投資基金均已于此前認(rèn)可了賽維LDK的“債務(wù)重組方案”，并與其簽署了“重組支持協(xié)議”。 

       彭少敏也向記者確認(rèn)，已與賽維LDK簽署“重組支持協(xié)議”的79%的優(yōu)先股投資人正是國(guó)開金融及中國(guó)建設(shè)銀行旗下投資基金。換言之，剩余的21%優(yōu)先股持有人，便是中銀國(guó)際阿波羅公司，上文對(duì)其投資收益的推算也基本成立。

       “阿波羅公司設(shè)立在海外，其行事并不由中銀國(guó)際主導(dǎo)。這是其為何與建銀、國(guó)開金融步調(diào)不一致的原因之一。”上述知情人士透露，“但我相信最終矛盾可以解決，因?yàn)槟壳芭c賽維LDK簽署‘重組支持協(xié)議’的不僅有國(guó)內(nèi)銀團(tuán)，還有諸多國(guó)際投資者”。

       如今，為了推進(jìn)海外債務(wù)重組，賽維LDK除了給出“債務(wù)重組方案”外，還再度籌劃了1400萬(wàn)美元資金，用以應(yīng)對(duì)海外債務(wù)重組事宜（支付不同意債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人的兌現(xiàn)需求及相應(yīng)債務(wù)重組工作的開支等）。

       4月2日，彭少敏向記者確認(rèn)，此筆費(fèi)用由賽維LDK通過(guò)可轉(zhuǎn)債方式從公司第三大股東恒瑞新能源處獲取，鎖定期為4個(gè)月。 

       “總體而言，海外債務(wù)重組的進(jìn)展是卓有成效的，且這一切都不會(huì)影響江西賽維的正常運(yùn)營(yíng)。日前，賽維有4處產(chǎn)能入圍工信部第二批光伏準(zhǔn)入企業(yè)名單，也印證了公司生產(chǎn)的恢復(fù)。”彭少敏向記者介紹。